Cryptocurrency is digitale valuta, of een "digitale representatie van waarde", zoals de IRS het stelt.
U kunt het niet zien, het in uw hand houden of in uw portemonnee stoppen.
Het wordt al meer dan een decennium gebruikt en is de afgelopen jaren in populariteit toegenomen.
In plaats van een bank te gebruiken om geld te creëren, over te dragen en uit te wisselen, gebruikt cryptocurrency een gedistribueerd, gecodeerd blockchain-netwerk om transacties te verwerken.
Geen enkele bank of overheidsinstantie controleert het zoals bij traditionele valuta's.
Dus als u dit jaar cryptocurrency heeft gebruikt, wat zijn dan de gevolgen voor het indienen van uw belastingaangifte?
Een cryptocurrency-primer
Laten we er allereerst voor zorgen dat we allemaal op dezelfde pagina zitten als het gaat om dit nieuwe soort geld.
Cryptocurrency-eenheden worden munten, ook al is er geen fysieke munt.
U bewaart munten in een digitale portemonnee of maak gebruik van een beurs of makelaardij? De belangrijkste aanbieders hiervan zijn Coinbase, Kraken, Binance en Jaxx.
Bitcoin was de eerste cryptocurrency en het blijft het populairst, hoewel er onder meer Ethereum en Litecoin bij zijn gekomen.
Cryptocurrency kan worden gebruikt om te betalen voor goederen of diensten, om te investeren of gewoon om geld uit te wisselen met iemand anders.
De munten kunnen ook worden ingewisseld voor traditionele valuta.
U kunt hier realtime wisselkoersen voor Bitcoin vinden.
Transacties in cryptovaluta worden geanonimiseerd geregistreerd blockchain, die kan worden gezien als een gedigitaliseerd grootboek.
Deze vorm van geld staat nog in de kinderschoenen, dus verwacht niet dat je het gebruikt voor online winkelen, hoewel sommige verkopers het zijn gaan accepteren.
Het is redelijk populair bij online goksites en je zou er zelfs een Lamborghini mee kunnen kopen.
Ook sommige werkgevers zijn ermee begonnen werknemers te betalen; de dollarwaarde van de cryptocurrency op het moment van de transactie wordt behandeld als W-2 of 1099 inkomen.
De mechanica van het gebruik van cryptocurrency is vaak net zo eenvoudig als het scannen van een QR-code of het kopiëren en plakken van een lange ID, maar wat er op de achtergrond gebeurt, is veel meer betrokken dan uw typische banktransactie, aangezien de transactie moet worden geverifieerd door veel gedistribueerde servers , in plaats van één bank of wisselkantoor.
Cryptocurrency als eigendom
Als u cryptocurrency gebruikt, maar geen belasting betaalt over de gerelateerde transacties, bent u niet de enige.
U voldoet ook niet aan de IRS-voorschriften, die u op een dag kunnen inhalen.
De instantie kan u straffen, tenzij u een "redelijke reden" kunt aantonen.
Sinds 2014 beschouwt de IRS cryptocurrency als eigendom.
Belastingbetalers zijn verplicht om transacties met virtuele valuta als Amerikaanse dollars op hun belastingaangifte te rapporteren, wat betekent dat ze de reële marktwaarde op de transactiedatum moeten bepalen.
U kunt de reële marktwaarde bepalen door de virtuele valuta om te rekenen in Amerikaanse dollars of in een andere valuta die vervolgens kan worden omgezet in Amerikaanse dollars (aangenomen dat de wisselkoers van de valuta wordt bepaald door vraag en aanbod op de markt).
Het is duidelijk dat u een zeer nauwkeurige boekhouding moet uitvoeren als u van plan bent cryptocurrency te gebruiken.
Hiervoor zijn verschillende boekhoudoplossingen ontworpen, maar QuickBooks werkt mogelijk prima voor u (met enkele tijdelijke oplossingen).
U moet vanaf het begin beginnen met het bijhouden van gedetailleerde gegevens, aangezien het moeilijk of zelfs onmogelijk kan zijn om jarenlange transacties te reconstrueren.
Betekent dit dat u op de hoogte zou kunnen zijn van transacties die teruggaan tot 2014? Ja.
In feite stuurde de IRS vorig jaar brieven naar belastingbetalers die betrokken waren geweest bij cryptocurrency-transacties, met de mededeling dat ze gewijzigde aangiften moesten indienen en belastingen moesten terugbetalen.
Het heeft ook een nieuw formulier vrijgegeven voor het belastingjaar 2019.
Schema 1 bevat nu de volgende zin boven Deel I: Extra inkomen: "Hebt u op enig moment in 2019 financiële belangen in een virtuele valuta ontvangen, verkocht, verzonden, geruild of anderszins verworven?"
Kapitaalactiva en cryptocurrency
Als u uw huis verkoopt omdat u verhuist of sommige aandelen omdat u uw winst wilt nemen, worden deze eigendommen als kapitaalgoederen beschouwd.
Het is vergelijkbaar voor virtuele valuta.
U betaalt daarover vermogenswinstbelasting - hetzij kort (minder dan een jaar aangehouden en belast als normaal inkomen) of langlopend - volgens uw schema D.
Deze worden berekend net als andere vermogenswinsten en -verliezen: u neemt uw kostenbasis (de bedrag dat u voor de valuta heeft betaald) en bereken hoeveel het sinds die datum is gestegen of gedaald.
De vermogenswinstpercentages voor het belastingjaar 2019 kunnen 0, 15 of 20 procent zijn, afhankelijk van uw belastbaar inkomen.
Als u onroerend goed verkoopt als onderdeel van een bedrijf of handel, wordt het onroerend goed echter niet beschouwd als een kapitaalgoed en wordt het belast als gewoon inkomen.
Dit geldt ook voor de verkoop van virtuele valuta.
De IRS kijkt naar het "karakter" van de winst of het verlies - uw bedoeling of waarom u verkoopt.
Cryptocurrency en TurboTax
TurboTax (kopen) is de enige website voor belastingaangifte die u door het proces van het registreren van een cryptocurrency-verkoop leidt.
Dat doet het grondig en met veel begeleiding.
Dit belastingonderwerp is echter niet opgenomen in de Deluxe-versie.
Je zult moeten springen voor Premier of Self-Employed.
U vindt de mini-wizard voor cryptocurrency onder Investeringsinkomen.
Er zijn vier situaties waarin u deze sectie moet invullen.
Dat zou je doen als je:
- Geconverteerde cryptocurrency naar een conventionele valuta zoals Amerikaanse dollars
- Een van de verschillende soorten cryptocurrency geruild voor een andere
- Gebruikte cryptocurrency om producten of diensten te kopen
Cryptocurrency-transacties worden soms gerapporteerd op formulier 1099-B, formulier 1099-K of een belastingverklaring die uw uitwisseling naar u heeft verzonden.
Uitwisselingen zijn niet vereist om deze formulieren te verzenden, dus wees niet verbaasd als u er geen hebt uit 2019.
Het is uw verantwoordelijkheid om uw transacties bij te houden.
U kunt dit doen door uw order- of handelsgeschiedenis te downloaden van de website van uw beurs als een CSV-bestand.
Als u een frequente handelaar bent, zou u dit met regelmatige tussenpozen gedurende het jaar moeten doen, aangezien uw uitwisseling u bijvoorbeeld kan beperken tot drie maanden aan gegevens.
U kunt de gegevens ook handmatig invoeren.
Met TurboTax kunt u CSV-bestanden downloaden van acht cryptocurrency-services: Coinbase, Bitcoin.Tax, BitTaxer, CoinTracker, CryptoTrader.Tax, Robinhood, TokenTax en ZenLedger.
U kunt uw bestanden slepen en neerzetten of door uw systeem bladeren.
Wanneer u uw gegevens handmatig invoert.
TurboTax heeft de servicenaam, activanaam (zoals Bitcoin of Ethereum), aankoopdatum, kostenbasis, verkoopdatum en verkoopopbrengst nodig.
Mogelijk moet u contact opnemen met uw centrale als de labels van uw CSV-bestanden niet exact overeenkomen met die in TurboTax.
De site biedt de velden die u voor elke transactie op één scherm moet invullen.
Nadat u deze gegevens heeft ingevoerd en op Doorgaan heeft geklikt, verschijnt er een samenvatting van de transactie.
U kunt meer transacties toevoegen of doorgaan met de aangifte als u klaar bent.
Een laatste samenvatting vertelt u of het een winst of verlies op korte of lange termijn was en of de transactie op uw belastingaangifte wordt vermeld.
Professionele hulp nodig?
Als 2019 het eerste jaar was waarin u te maken kreeg met “belastbare gebeurtenissen” in cryptovaluta, kunt u mogelijk al uw activiteiten rapporteren met TurboTax.
De IRS beschouwt belastbare gebeurtenissen als:
- Omzetten van virtuele valuta naar een valuta zoals Amerikaanse dollars
- Cryptocurrency verhandelen met een andere cryptocurrency
- Goederen en diensten kopen met virtuele valuta
- Inkomsten ontvangen in cryptocurrency
U kunt virtuele valuta cadeau doen, deze tussen portemonnees of uitwisselingen overboeken en deze met Amerikaanse dollars kopen zonder een belastbare situatie te creëren.
Maar als u tal van belastbare gebeurtenissen onder uw riem heeft of als u de afgelopen jaren moet inhalen, moet u mogelijk een professional raadplegen, bij voorkeur een CPA die gespecialiseerd is in belastingkwesties op het gebied van virtuele valuta.
